فوركس تجارة والاقتصاد التضخم

في الثلاثينيات من القرن العشرين، كان بإمكانك شراء رغيف الخبز ل 0.15، سيارة جديدة لأقل من 1000 ومتوسط ​​منزل لحوالي 5000. ففي القرن الحادي والعشرين، تكلف كل هذه الأمور، وكل شيء آخر في العالم، أكثر من ذلك بكثير. من الواضح جدا أن التضخم كان له تأثير كبير على مدى يذهب أموالنا على مدى السنوات ال 60 الماضية. وعندما ارتفع معدل التضخم إلى مستويات مزدوجة في منتصف أو أواخر السبعينيات، رأى الأميركيون أنه أكبر تهديد للاقتصاد الأمريكي. ومنذ ذلك الحين، انخفض القلق العام مع معدل التضخم، ولكن الناس لا يزالون خائفين من التضخم، حتى على المستويات الفاترة التي شهدناها في السنوات القليلة الماضية. على الرغم من معرفتها المشتركة أن الأسعار ترتفع مع مرور الوقت، وعموما السكان لا يفهمون القوى وراء التضخم، والمثير للدهشة، عدد قليل جدا من التجار الفوركس إما القيام بذلك. ما الذي يسبب التضخم كيف يؤثر على مستوى المعيشة الخاص بك ماذا يعني التضخم لعملة الأمم دعونا نلقي نظرة فاحصة. ولا تزال قيمة الدولار ثابتة عند حدوث تضخم. وتلاحظ قيمة الدولار من حيث القوة الشرائية. الذي هو حقيقي، السلع الملموسة التي أموالك يمكن شراء. عندما يرتفع التضخم، تنخفض قوتك الشرائية. على سبيل المثال، إذا كان معدل التضخم هو 2 سنويا، ثم نظريا 1 حزمة من العلكة يجب أن يكلف 1.02 العام المقبل. بعد التضخم، الدولار الخاص بك لا يمكن شراء نفس السلع التي يمكن قبل ذلك. هناك العديد من الاختلافات في التضخم: الانكماش هو عندما ينخفض ​​المستوى العام للأسعار. هذا هو عكس التضخم. التضخم المفرط هو التضخم السريع بشكل غير عادي. وفي الحالات القصوى، يمكن أن يؤدي ذلك إلى انهيار النظام النقدي للأمم. والتراكم هو مزيج من ارتفاع معدلات البطالة والركود الاقتصادي مع التضخم. وقد حدث ذلك في الدول الصناعية خلال السبعينات، عندما تم دمج الاقتصاد السيئ مع أوبك رفع أسعار النفط. وفي السنوات الأخيرة، حاولت معظم البلدان المتقدمة النمو الحفاظ على معدل تضخم يبلغ حوالي 2-3. أسباب التضخم على الرغم من أن أسباب التضخم تناقش إلى حد كبير، هناك نظريتين على الأقل مقبولة عموما: الطلب سحب التضخم - ويمكن تلخيص هذه النظرية كما الكثير من المال مطاردة عدد قليل جدا من السلع. وبعبارة أخرى، إذا كان الطلب ينمو بوتيرة أسرع من العرض، ستزداد الأسعار. ويحدث ذلك عادة في الاقتصادات النامية. التضخم - دفع التكاليف - عندما ترتفع تكاليف الأعمال، فإنها تحتاج إلى زيادة الأسعار للحفاظ على هوامش ربحها. ويمكن أن تشمل التكاليف المتزايدة أشياء مثل الأجور أو الضرائب أو زيادة تكاليف الواردات. تكاليف التضخم التضخم لديه الراب سيئة، ولكن في الحقيقة فقط يساء فهمها. يؤثر التضخم على أشخاص مختلفين بطرق مختلفة. ومن العوامل الرئيسية في كيفية النظر إلى التضخم ما إذا كان التضخم متوقعا أم غير متوقع. إذا كان معدل التضخم يتماشى مع ما تتوقعه غالبية الناس (التضخم المتوقع)، عندئذ يمكننا التعويض والتكلفة ليست عالية. على سبيل المثال، يمكن للبنوك أن تختلف أسعار الفائدة ويمكن للشركات أن تسعير منتجاتها وفقا لذلك. (لمعرفة المزيد، انظر أهمية التضخم والناتج المحلي الإجمالي). تنشأ المشاكل عندما يكون هناك تضخم غير متوقع: فقد الدائنون والمدينون إذا كان المقرض لا يتوقع التضخم بشكل صحيح. وبالنسبة للمقترضين، يمكن أن يكون هذا في بعض الأحيان مساويا لقرض بدون فوائد. ويمكن أن يؤدي عدم اليقين في الاقتصاد إلى أن ينفق المستهلكون والشركات على الناتج الاقتصادي الأقل ضررا على المدى الطويل. فالأشخاص الذين يعيشون على دخل ثابت، مثل المتقاعدين، يرون انخفاضا في قوتهم الشرائية وبالتالي مستوى معيشتهم. يجب على الاقتصاد بأكمله استيعاب تكاليف إعادة التسعير (تكاليف القائمة) كما قوائم الأسعار، والعلامات، والقوائم وأكثر من ذلك إلى تحديث. وإذا كان معدل التضخم أكبر من معدل التضخم في البلدان الأخرى، تصبح المنتجات المحلية أقل قدرة على المنافسة، وتقل قيمة العملة المحلية عادة. التضخم هو علامة على أن الاقتصاد ينمو مع ذلك. وفي بعض الحالات، قد يكون التضخم قليلا (أو حتى الانكماش) ​​مساويا لمعدل التضخم المرتفع. وقد يكون نقص التضخم مؤشرا على ضعف الاقتصاد. كما ترون، ليس من السهل لتسمية التضخم إما جيدة أو سيئة - ذلك يعتمد على الاقتصاد العام وكذلك ما الجانب من عملة كنت على. ويعد قياس التضخم مشكلة صعبة بالنسبة للإحصائيين الحكوميين أيضا. وللقيام بذلك، يتم تجميع عدد من السلع التي تمثل الاقتصاد في ما يشار إليه عادة باسم سلة السوق. ثم يتم مقارنة تكلفة هذه السلة مع مرور الوقت. وإبلاغ هذه المقارنات نحصل على مؤشر السعر، وهو تكلفة سلة السوق اليوم كنسبة مئوية من تكلفة تلك السلة متطابقة في بداية العام. هناك مؤشران رئيسيان للأسعار يقيسان التضخم: مؤشر أسعار المستهلك - مقياس لتغيرات الأسعار في السلع والخدمات الاستهلاكية مثل البنزين والغذاء والملابس والسيارات. ويقيس مؤشر أسعار المستهلكين التغير في الأسعار من وجهة نظر المشتري. يمكن العثور على بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأمريكية في مكتب إحصاءات العمل. مؤشر أسعار المنتجين - عائلة من المؤشرات التي تقيس متوسط ​​التغير على مر الزمن في أسعار البيع من قبل المنتجين المحليين للسلع والخدمات. تقيس مؤشرات أسعار المنتجين تغير السعر من وجهة نظر البائع. يمكن العثور على بيانات مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي في مكتب إحصاءات العمل. قد يكون من الأسهل التفكير في هذه الأرقام القياسية للأسعار كمسوح كبيرة. كل شهر، مكتب الولايات المتحدة للإحصاءات العمل اتصالات الآلاف من متاجر البيع بالتجزئة، والمؤسسات الخدمية، وحدات الإيجار والمكاتب المهنية للحصول على معلومات عن أسعار الآلاف من البنود المستخدمة لتعقب وقياس التغيرات في الأسعار في مؤشر أسعار المستهلكين. وهي تسجل أسعار حوالي 80،000 قطعة كل شهر، والتي تمثل عينة مختارة علميا من الأسعار التي يدفعها المستهلكون للسلع والخدمات التي تم شراؤها. وعلى المدى الطويل، ينبغي أن تظهر مختلف مؤشرات أسعار المنتجين ومؤشر أسعار المستهلكين معدل تضخم مماثل. هذا ليس هو الحال على المدى القصير ولكن، مع زيادة مؤشر أسعار المنتجين تقريبا تقريبا قبل مؤشر أسعار المستهلكين. وبشكل عام، يتبع المستثمرون والتجار مؤشر أسعار المستهلكين أكثر من مؤشر أسعار المنتجين. وخلافا للاعتقاد السائد، يمكن أن يكون النمو الاقتصادي المفرط في الواقع ضارا بالاقتصاد. وفي أحد الحالات، يمكن للاقتصاد الذي ينمو بسرعة كبيرة أن يواجه تضخما مفرطا، مما يؤدي إلى المشاكل التي لمسناها في وقت سابق. وعلى النقيض من ذلك، فإن الاقتصاد الذي لا يوجد فيه تضخم سيتعرض للركود أساسا. المستوى الصحيح للنمو الاقتصادي، وبالتالي التضخم، يقع في مكان ما في الوسط. وأثر التضخم على محفظة الأسهم هامشي. وعلى المدى الطويل، ينبغي أن تزيد إيرادات الشركة وأرباحها بنفس وتيرة التضخم. والاستثناء من هذا بالطبع هو الركود. والجمع بين الاقتصاد الضعيف وارتفاع التكاليف هو أمر سيء بالنسبة للأسهم. وفي هذه الحالة، تكون الشركة في نفس الحالة التي يتمتع بها المستهلك العادي - كلما زادت النقدية التي يتحملها، كلما انخفضت قوتها الشرائية مع زيادة التضخم. المشكلة الرئيسية مع الأسهم والتضخم هو أن عائدات الشركة تميل إلى المبالغة. في أوقات التضخم المرتفع، قد تبدو الشركة أداءها جيد للغاية، عندما يكون التضخم هو السبب الحقيقي وراء النمو. عند تحليل البيانات المالية، من المهم أيضا أن نتذكر أن التضخم يمكن أن تعيث فسادا على الأرباح اعتمادا على الأسلوب الذي تستخدمه الشركة لقيمة المخزون. (لمزيد من المعلومات، انظر تقييم المخزون للمستثمرين: فيفو و ليفو.) المستثمرون ذوي الدخل الثابت هم الأكثر تضررا من التضخم. على سبيل المثال، إذا كنت قد استثمرت 1000 سنة في فاتورة الخزينة مع 10 العائد. الآن بعد أن كنت على وشك جمع 1،100 المستحقة لك، هو الخاص بك 100 (10) عودة الحقيقي كنت ترغب في افتراض التضخم كان إيجابيا لهذا العام، وقوتك الشرائية قد سقطت، ونتيجة لذلك، لذلك لديه عودتك الحقيقية. علينا أن نأخذ في الاعتبار نسبة التضخم قد اتخذت من عودتك. إذا كان التضخم هو 4، ثم عودتك هو في الواقع فقط 6. هذا المثال يسلط الضوء على الفرق بين أسعار الفائدة الاسمية وأسعار الفائدة الحقيقية. سعر الفائدة الاسمي هو معدل نمو أموالك، في حين أن معدل الفائدة الحقيقي هو نمو القوة الشرائية الخاصة بك. وبعبارة أخرى، فإن معدل الفائدة الحقيقي هو المعدل الاسمي الذي يخفضه معدل التضخم. في مثالنا، فإن المعدل الاسمي هو 10 والمعدل الحقيقي هو 6 (10 - 4 6). وبصفتك أحد تجار الفوركس، فإن التضخم ذو أهمية أساسية لقرارات التداول الخاصة بك. فالبلدان ذات التضخم المرتفع عموما ستكون لها عملة أضعف من نظيراتها. إن مراقبة أرقام التضخم عن كثب ستساعدك على إجراء صفقات ذكية. يجب أن تدرك أن التضخم هو فن بدلا من العلم، والعلاقة تضخيم مع قيمة العملة ليست ملموسة. وكما سبق أن نوقش، ينبغي اعتبار التضخم مجرد واحد من عدة مؤشرات اقتصادية عند اتخاذ القرارات التجارية لأي عملة معينة. (لمعرفة المزيد، تحقق من مكافحة عودة التضخم). على غرار سوق الأسهم، والتجار في أسواق الفوركس تعتمد على شكلين من التحليل: التحليل الفني والتحليل الأساسي. ويستخدم التحليل الفني بالمثل في الأسهم كما في الفوركس، وذلك بتحليل الرسوم البيانية والمؤشرات. التحليل الأساسي يختلف بعض الشيء في حين أن الشركات لديها بيانات مالية لتحليل، البلدان لديها مجموعة من التقارير الاقتصادية والمؤشرات التي تحتاج إلى تحليل. من أجل تحليل كم كنت تعتقد عملة البلد يستحق، تحتاج إلى تقييم الوضع الاقتصادي للبلاد من أجل تجارة أكثر فعالية العملات. في هذا القسم، نلقي نظرة أيضا على بعض التقارير الاقتصادية الرئيسية التي تساعد التجار دراسة الوضع الاقتصادي للبلد. المؤشرات الاقتصادية المؤشرات الاقتصادية هي تقارير تفصل الأداء الاقتصادي للبلد في مجال معين. وعادة ما تنشر هذه التقارير بشكل دوري من قبل الوكالات الحكومية أو المنظمات الخاصة. وعلى الرغم من وجود العديد من السياسات والعوامل التي يمكن أن تؤثر على أداء البلد، فإن العوامل التي يمكن قياسها مباشرة تدرج في هذه التقارير الاقتصادية. (للاطلاع على نظرة عامة شاملة للمؤشرات الاقتصادية، يرجى مراجعة البرنامج التعليمي للمؤشرات الاقتصادية). يتم نشر هذه التقارير بشكل دوري، وبالتالي يمكن مقارنة التغيرات في المؤشرات الاقتصادية بفترات مماثلة. وعادة ما يكون للتقارير الاقتصادية نفس التأثير على العملات التي تقارير الأرباح أو تقارير ربع سنوية لها على الشركات. في النقد الأجنبي، كما هو الحال في معظم الأسواق، إذا كان التقرير ينحرف عما كان متوقعا من قبل الاقتصاديين أو المحللين أن يحدث، فإنه يمكن أن يسبب تحركات كبيرة في سعر العملة. وفيما يلي بعض التقارير الاقتصادية الرئيسية والمؤشرات المستخدمة للتحليل الأساسي في سوق الفوركس. ربما سمعت ربما بعض هذه المؤشرات، مثل الناتج المحلي الإجمالي، لأن العديد من هذه أيضا لها تأثير كبير على أسواق الأسهم. الناتج المحلي الإجمالي يعتبر الناتج المحلي الإجمالي من قبل الكثيرين مقياسا واسعا لأداء البلد الاقتصادي. وهي تمثل القيمة السوقية الإجمالية لجميع السلع والخدمات النهائية المنتجة في بلد ما في سنة معينة. معظم التجار لا يركزون فعليا على تقرير الناتج المحلي الإجمالي النهائي، وإنما على التقريرين اللذين صدر قبل بضعة أشهر من الناتج المحلي الإجمالي النهائي: تقرير الناتج المحلي الإجمالي مسبقا والتقرير الأولي. ويرجع ذلك إلى أن الرقم النهائي للناتج المحلي الإجمالي يعتبر مؤشرا متخلفا. وهذا يعني أنه يمكن تأكيد اتجاه ولكن لا يمكن التنبؤ الاتجاه، وهو ليس مفيدا جدا للتجار تبحث عن تحديد الاتجاه. وبالمقارنة مع سوق الأسهم، فإن تقرير الناتج المحلي الإجمالي يشبه إلى حد ما بيان الدخل الذي تصدره الشركة العامة في نهاية العام. وكلاهما يعطي المستثمرين والتجار مؤشرا على النمو الذي حدث خلال الفترة. (انظر قسم الناتج المحلي الإجمالي في البرنامج التعليمي لمؤشراتنا الاقتصادية). مبيعات التجزئة مبيعات التجزئة هي تقرير دقيق جدا يقيس إجمالي الإيرادات، أو قيمة الدولار، من جميع البضائع المباعة في متاجر البيع بالتجزئة في معين بلد. ويقدر التقرير إجمالي البضائع المباعة عن طريق أخذ بيانات العينة من تجار التجزئة في جميع أنحاء البلاد. ولأن المستهلكين يمثلون أكثر من ثلثي الاقتصاد، فإن هذا التقرير مفيد جدا للمتداولين لقياس اتجاه الاقتصاد. أيضا، لأن بيانات التقارير مبنية على مبيعات الشهر السابق، فهذا مؤشر في الوقت المناسب، على عكس تقرير الناتج المحلي الإجمالي الذي هو مؤشر متخلف. ويمكن أن يتسبب المحتوى الوارد في تقرير مبيعات التجزئة في التقلبات العادية في السوق، كما يمكن استخدام المعلومات الواردة في التقرير لقياس الضغوط التضخمية التي تؤثر على معدلات الاحتياطي الفدرالي. (يرجى الرجوع إلى برنامج التضخم الخاص بنا لتدعيم التضخم). الإنتاج الصناعي تقرير الإنتاج الصناعي، الذي يصدره مجلس الاحتياطي الاتحادي شهريا. تقارير عن التغيرات في إنتاج المصانع والمناجم والمرافق في واحدة من التدابير المراقبة عن كثب الواردة في هذا التقرير هي نسبة استخدام الطاقة التي تقدر مستوى النشاط الإنتاجي في الاقتصاد. ومن المفضل أن يرى بلد ما قيما متزايدة للإنتاج والاستفادة من القدرات على مستويات عالية. عادة، يعتبر استخدام الطاقة في المدى 82-85 ضيقا ويمكن أن يزيد من احتمال زيادة الأسعار أو نقص العرض في المدى القريب. وعادة ما تفسر المستويات التي تقل عن 80 على أنها تباطؤ في الاقتصاد مما قد يزيد من احتمال حدوث ركود. (تأكد أيضا من مراجعة برنامجنا الاحتياطي الفيدرالي حتى تتمكن من فهم دور أحد أهم اللاعبين في أسواق الفوركس.) مؤشر أسعار المستهلك مؤشر أسعار المستهلك مؤشر اقتصادي يقيس مستوى تغيرات الأسعار في الاقتصاد ، وهو المعيار لقياس التضخم. وباستخدام سلة السلع التي تمثل السلع والخدمات في الاقتصاد، يقارن الرقم القياسي لأسعار المستهلك التغيرات في الأسعار على هذه السلة عاما تلو الآخر. هذا التقرير هو واحد من المؤشرات الاقتصادية الأكثر أهمية المتاحة، وإطلاق سراحها يمكن أن تزيد من التقلب في الأسهم، والدخل الثابت، وأسواق الفوركس. ويمكن أن تكون آثار التضخم عاملا حفازا حاسما للتحركات في سوق الفوركس. (تعرف على بعض المخاوف بشأن حساب الرقم القياسي لأسعار المستهلك في الجدل القياسي لأسعار المستهلك). الاستنتاج هذا مجرد نظرة موجزة عن بعض التقارير الرئيسية التي يجب أن تكون على دراية بتاجر الفوركس الجديد. هناك العديد من التقارير والعوامل الأخرى التي يمكن أن تؤثر على قيمة كورينسيس، ولكن هنا بعض النصائح التي يجب وضعها في الاعتبار والتي سوف تساعدك على الحفاظ على رأس اللعبة. تعرف متى سيتم الإفراج عن التقارير الاقتصادية. الحفاظ على تقويم تواريخ الافراج في متناول اليد للتأكد من أنك لا تقع وراء. وكثيرا ما تكون الأسواق متقلبة قبل صدور تقرير رئيسي يستند إلى التوقعات.